Синьцзянская Фруктовая Промышленная Группа (ООО)

‌Финансирование цепочки поставок‌ (СФП) — это инновационная финансовая модель, основанная на торговых отношениях между предприятиями верхнего и нижнего уровней цепочки поставок. При участии финансовых институтов или сторонних платформ она предоставляет участникам цепочки услуги финансирования, платежей, расчетов, управления рисками и другие финансовые услуги.

При постоянной поддержке государственной политики СФП стал важным инструментом стимулирования активности малых и средних предприятий (МСП) и содействия высококачественному развитию реальной экономики. В 2023 году центральное и местные правительства Китая активно продвигали развитие СФП, выпуская политики поддержки и руководящие документы, стремясь создать новую экосистему инновационного развития СФП. Эти меры направлены на снижение барьеров входа, повышение доступности СФП, стимулирование инноваций в финансовых продуктах и услугах среди финансовых институтов и платформ, а также укрепление контроля над рисками.

В Китае СФП охватывает множество отраслей, включая производство, торговлю, электронную коммерцию, сельское хозяйство, здравоохранение и образование. Уникальные потребности каждой отрасли способствуют появлению специализированных решений, таких как СФП на платформах промышленного интернета, для кросс-бордерной электронной коммерции или сельскохозяйственных онлайн-платформ. Эти решения обеспечивают удобные, эффективные и низкозатратные финансовые услуги, способствуя модернизации отраслей.

‌Ключевые политики СФП 2023 года (выборочно):‌

‌3 января‌— Министерство промышленности и информатизации (MIIT) и другие пять ведомств опубликовали «Руководство по развитию энергетической электронной промышленности», акцентируя поддержку банков в разработке специализированных финансовых продуктов.

‌6 января‌— Минкоммерции и НБК призвали расширить использование юаня в международной торговле, поддерживая ключевые предприятия цепочек поставок.

10 февраля‌— НБК на совещании по финансовым рынкам подчеркнул необходимость стандартизации вексельного рынка и пересмотра законодательства о векселях.

‌23 февраля‌— Политика «30 мер Цяньхай» включила инновации в СФП, включая факторинг для международной торговли и развитие лизинговых услуг.

10 марта‌— Китайское общество строительного учета выпустило стандарты СФП для строительной отрасли, подчеркнув принципы прозрачности и управления рисками.

‌6 апреля‌— НБК и регуляторы потребовали от банков усилить поддержку сельского хозяйства через СФП, включая использование страховых полисов как залога.

27 апреля‌— Указ о повышении качества финансовых услуг для МСП акцентировал интеграцию СФП с прямым финансированием.

16 июня‌— Пятиведомственное руководство по поддержке сельского хозяйства рекомендовало использовать «белые списки» цепочек и подтверждение дебиторской задолженности для улучшения доступа к финансированию.

Июль‌— Госсовет распространил опыт свободных зон по финансированию под залог движимого имущества для решения проблем МСП.

1 августа‌— MIIT и НБК запустили программу «Одна цепочка — одна стратегия — группа предприятий», стимулируя банки поддерживать МСП через факторинг и предоплатные механизмы.

‌29 августа‌— План развития метавселенной (2023–2025) предложил интеграцию СФП с анализом данных цепочек поставок.

Октябрь‌—Верховный суд призвал к гибкому подходу в обеспечении залогов для МСП.

• Госсовет усилил регулирование «фиктивной торговли», запретив госпредприятиям участвовать в «пустых» сделках.

• Центральная финансовая конференция обозначила СФП как ключевой элемент «пяти направлений» финансовой системы (технофинансы, зелёные финансы и др.).

‌6 ноября‌— Госкомитет по госпредприятиям потребовал от компаний концентрироваться на финансовых услугах, связанных с основной деятельностью, ограничивая спекулятивные операции.

13 ноября‌—Министерство промышленности и информатизации КНР (MIIT) опубликовало «Руководство по совершенствованию системы публичных услуг для малых и средних предприятий (МСП)», в котором подчеркивается:

• ‌Интеграция цепочек и инновации‌

  : Организация мероприятий по взаимодействию крупных и малых предприятий для интеграции МСП в цепочки поставок крупных компаний, содействие обмену ресурсами и совместному решению задач.

• ‌Финансовая и интеллектуальная поддержка‌

  : Содействие доступу МСП к финансированию, снижение стоимости заимствований, а также укрепление сотрудничества между производством, наукой и образованием для стимулирования инноваций.

‌23 ноября‌
Госсовет КНР утвердил «Программу поддержки углубления реформ в сфере услуг в Пекине», предлагая:

• Упрощение условий кредитования для компаний, размещенных на Пекинской фондовой бирже.

• Поощрение венчурных и инвестиционных фондов к созданию специализированных фондов для развития СФП.

‌27 ноября‌
Народный банк Китая (НБК) и семь других ведомств выпустили «Уведомление об усилении финансовой поддержки частного сектора», включая:

• Внедрение 

  ‌«децентрализованной модели цепочки поставок»‌

   (т.е. оценка кредитоспособности на основе данных, а не гарантий ключевых компаний).

• Развитие факторинга, кредитов под залог товарных расписок и других инструментов для МСП.

• Совершенствование платформы финансирования под дебиторскую задолженность.

‌29 ноября‌
Министерство коммерции опубликовало список ‌8 городов‌ (Ланфан, Хух-Хото, Цзясин и др.) и ‌50 компаний‌, признанных «пилотными зонами и предприятиями инноваций в цепочках поставок».

‌Декабрь 2023 года‌

‌11 декабря‌
Госсовет выпустил меры по ‌ускорению интеграции внутренней и внешней торговли‌, включая:

• Поддержку «кросс-бордерной электронной коммерции + промышленные кластеры».

• Использование данных о дебиторской задолженности, запасах и страховых полисах для СФП.

‌19 декабря‌
Министерство финансов усилило контроль за ‌учетом доходов‌ (методы «брутто» и «нетто») и аудитом годовой отчетности, уделяя внимание рискам в сфере недвижимости, медицины и «спекулятивной торговли».

‌20 декабря‌
12 ведомств, включая Минкоммерции, выпустили руководство по ‌цифровизации сферы услуг‌, призывая:

• Использовать большие данные для оценки кредитоспособности.

• Расширять доступ МСП к «зеленым» кредитам и страхованию.

‌31 декабря‌
Государственное управление по данным (NDA) инициировало ‌«Трехлетний план действий "Данные ×" (2024–2026)‌ для 12 отраслей, включая сельское хозяйство и логистику. В рамках плана:

• Данные цепочек поставок будут использоваться для оптимизации финансирования и управления рисками.

• Совместное использование данных о производстве, продажах и логистике улучшит прозрачность цепочек.

‌Перспективы на 2024 год‌

Политика 2023 года заложила основу для ‌цифровой трансформации СФП‌ в Китае. Основные тренды на 2024 год:

1. ‌Глубокая интеграция данных‌

   : Использование ИИ, блокчейна и IoT для оценки рисков и автоматизации процессов.

2. ‌Децентрализация‌

   : Снижение зависимости от гарантий ключевых компаний, переход к оценке на основе транзакционных данных.

3. ‌Глобализация‌

   : Поддержка кросс-бордерных цепочек через интеграцию с системами электронной коммерции.

4. ‌Управление рисками‌

   : Ужесточение контроля за «спекулятивными» операциями и прозрачностью цепочек.

‌Вызовы‌:

• Баланс между инновациями и регулированием.

• Повышение цифровой грамотности малых предприятий.

• Адаптация международных стандартов для глобальных цепочек.

‌Заключение‌:
СФП остается ключевым инструментом модернизации экономики Китая. Успех будет зависеть от способности игроков сочетать технологические инновации с устойчивыми бизнес-моделями.